自2021年下半年以来，中国房地产行业面对前所未有的挑战。受不利的宏观经济因素、负面信贷事件及行业融资渠道受限的影响，包括本集团在内的民营开发商面对更大的流动资金压力。整体行业困境使购房者对未来经济增长信心减弱，影响其对中国整体房地产销售的需求。此等市况变动令中国众多房地产开发商的经营及融资现金流减少。
面对行业波动，本集团积极採取措施管理其债务。于2022年，本集团偿还境内公司债券、商业抵押担保证券及资产支持证券人民币7,544百万元、境外债券363百万美元及境外银团贷款1,284百万港元，还款总额约为人民币11,300百万元。于2022年9月，本公司完成两项于2022年9月到期总金额为900百万美元的境外优先票据及于2023年9月到期金额为700百万美元的债券的交换要约，缓解了其短期流动资金压力。
诚如9月公告所披露，本公司发行于2024年到期的6.0厘优先票据（国际证券识别码：XS2530437172╱通用编号：253043717）（「2024年1月票据」）。根据2024年1月票据的条款，2024年1月票据本金额的15%连同其应计及未付利息于强制赎回日期（即2023年5月14日）到期及应付。截至本公告日期，本公司尚未就该部分本金及其利息作出赎回付款119,238,870美元。根据2024年1月票据的条款，未能于强制赎回日期支付该部分本金将构成违约事件，因此，未能于强制赎回日期后30日宽限期届满时支付有关利息。诚如2022年年报所披露，本集团未能按照附息银行及其他借贷的预定还款日期（即2023年4月28日）支付其本金人民币212百万元，触发包括于下文标题为「本公司以美元计值的优先票据」一节中披露之债务证券之若干长期附息银行及其他借贷的交叉违约。
本集团一直依赖其内部现金资源及从境内汇出现金以履行境外付款义务。根据地方政府政策的规定，本集团绝大部分现金均存入指定银行账户进行严格预售现金託管，以确保在建物业竣工。尽管本集团已作出最大努力，惟本集团可用于支付境外债务的资金仍持续受压。
截至本公告日期，本公司尚未接获相关债权人就2024年1月票据发出的任何加速还款通知。
确保物业交付及稳定的业务营运
面对整体行业困境，本集团一直努力不懈地确保物业交付，并以稳定的业务营运为先，务求为所有持份者保值。截至2022年12月31日止年度，本集团已完成交付总建筑面积约806,218平方米。预计今年房地产行业将呈现稳健復甦，逐步恢復正常营运，而本集团务求通过「强销售、降负债」的措施，不断改善资产负债状况，全面增强现金流动性，并继续採取有效措施，以提高经营效率、实施精准市场营销、控制风险及降低成本。
本公司境外债项的全面解决方案及委聘外部顾问
鉴于目前的挑战，本集团认为应为其所有持份者的利益即时探寻目前境外债务状况的全面解决方案，以确保本集团可持续经营。
本公司现正与潜在候选人讨论担任财务顾问的角色，以评估本集团的资本架构、评估本集团的流动资金及探寻所有可行的解决方案，藉以缓解当前的流动资金问题，并尽快为所有持份者达成最佳的解决方案。本公司亦已就此委聘盛德律师事务所作为其法律顾问以提供支援。本集团一直与其顾问紧密合作，为制定当前境外债务状况的全面解决方案作准备。
本公司期待与境外债权人接洽及合作，并唿吁彼等给予耐心、理解及支持，一起与本公司寻求境外债务的全面解决方案，共同解决整体行业面对的问题。本公司将与债权人保持积极沟通，并将于切实可行情况下尽快就任何重大进展向市场提供最新资料。
